足额保险，又称全额保险，就是保险金额等于保险价值的保险。足额保险是财产保险中一项非常重要的原则。理论上，如果财产按照费率厘定中所假定的投保程度(金额或者价值比例)投保，那么就是足额保险(Head，1971)。除非费率计算中假定100%的投保程度，否则，足额保险并不意味着投保全部财产价值。但是，实践中很难保证投保人按着保险人的假定行事，投保人的投保不是超过就是低于假定的投保程度，即出现我们称之为非足额保险的超额保险和低保问题。其中，低保问题由于其普遍性和较强的危害性成为理论界的关注焦点。

随着中国加入世界贸易组织，中国保险业进入了一个改革和发展的新阶段。目前，中国保险业在财产保险费率厘定和费率体系上存在严重的缺陷。同现行的费率体系相联系，中国产险公司内部的精算人才欠缺，精算意识不强；保险费率厘定更多依靠判断而不是精算过程，费率过高；过于统一的费率管理，造成费率缺乏弹性。财产保险费率厘定和费率体系的不合理导致了很多弊病的产生，其中之一就是“足额保险”问题。在保险业不断对外开放，国内保险公司面临日益激烈的国际竞争的背景下，深入研究怎样建立科学、合理、精确的费率体系，分析足额保险问题的产生、根源以及该问题在现实保险业发展中的重要性，探寻解决足额保险问题的技术和机制，对于提高我国财产保险业的国际竞争力，做大做强中资保险公司具有十分重要的理论意义和实际意义。

足额保险问题研究的理论意义

首先，我国关于足额保险的保险和精算研究基本上处于真空状态，对该领域进行全面、系统的研究将改变这种状况。从国内目前的研究来看，还没有人就足额保险问题做专门的研究，对于共同保险的研究也很不深入，仅有一些教材对共保条款的定义作过简单描述。即便如此，这里面还出现了对相关问题和概念的理解偏差，甚至有些不太准确的认识，如定义共保时错误地将“足额保险”与“全额投保”混为一谈；或者简单地认为适用共保的费率比不适用共保的费率低廉等。

其次，对足额保险理论的研究有助于精算理念的确立。“足额保险”是保险人和被保险人共同追求的目标，更是财产保险中所应坚持的精算理念和定价原则。而共保机制则是足额保险这种理念和原则的一种最好的实现形式。无论是要求投保保险人费率厘定中所假定的投保程度，还是平衡被保险人的纯保费和期望赔付，都体现了精算费率的厘定理念。这正是我国财产保险费率体系所缺乏的。

足额保险问题研究的实际意义

第一，对足额保险问题的研究有助于纠正精算实务中的一些错误做法。我国涉外财产保险中采用的不定值保险，它要求所有的财产必须按照财产实际价值全额投保，否则视为不足额投保，未投保部分应由被保险人自保，保险人按比例赔偿损失。这种要求全额投保和对损失强行采用比例分担的做法使被保险人得不到充分的保障，违背了费率厘定的精确性和公平性原则。

第二，结合我国的实际情况研究足额保险理论和共保机制，对于将共保机制引入我国财产保险费率体系具有指导和借鉴意义。